( Yeni gram altın yorumu yazılmıştır. Son gram altın yorumunu okumak için yandaki Emtia menusunden faydalanabilir yada burayı Tıklıyabilirsiniz.)

Gram altının bugüne (21 Aralık 2011 Çarşamba ) 97,86 TL 'den başladı ve haftanın düşüğü 96,84 TL haftanın yükseği ise bugün görüldü 99,13 TL

Bugün dünkü seviyelerinin yukarısında işlem görmekte.98,08 TL (%0,22 artı)

Gram Altın için son yaptığımız yorumda (15 Kasım 2011) iki senaryo düşünmüştük

1) Gram altın  bu hafta gördüğü 103 TL'nin üzerinde tutunamaz ve buradan satış yiyerek 4 nolu yükselen dalgasını sonlandırır ve 5 nolu düşen dalgaya başlar. Bu dalganın hedefi 95 TL yatay trend desteği.

2) Gram altın  bu hafta gördüğü 103 TL'nin üzerinde tutunmayı başarır ve buradan yükselişine devamederek  4 nolu yükselen dalga hedefi 108 TL'ye gider.

Yukarıdaki yoruma bakıldığında 1. senaryonun gerçekleştiği görülüyor..

Yorumu yazdıktan sonra 3 hafta boyunca 103 TL hedefimizi gören gram altın 1. senaryodaki beklentiye uygun olarak bu seviyeyi geçememiş ve üçüncü hafta satışla karşılaşarak senaryoda belirtilen 95 TL yatay trend desteğimize düşerek 5 nolu düşen dalgasını gerçekleştirmiştir.

İçinde bulunduğu dalga 5 nolu düşen dalganın sonlanıp 6 nolu yükselen dalgaya başlaması.

Gram altını etkileyen en önemli iki unsur Ons altın ve Dolar TL kuru şimdi bunlara bakalım.

* ONS:

Bugün (21 Aralık) 1616 $  seviyelerinden işlem görüyor.  (%0,04 hafif artı)

Geçtiğimiz hafta Ons altın 1555 $ yatay trend desteğine kadar inmıştı.

Bu desteği aynı zamanda U.2. yükselen trendine denk gelmekte.

Bu sebepten Onsda Aralık ve Ocak ayı için negatif bir seyirdense yatay poazitif bir seyir beklemek daha mantıklı bir düşünce olabilir.

Sebebi ise U.2. ile O.D.1. trendlerinin onsu pozitif sıkıştırmaya alma beklentimiz. Grafiğimize göre bu sıkışma engeç Şubat sonu içerisinde sonlanır. Yine grafikteki bu yapıya göre 2 aylık süreçte ons yukarıda 1700 $ seviyesini aşmaz aşağıda ise 1570 $ aşağıya geçilmez.

Aralık ve Ocak aylarında 1810 $ yatay trend direncini yukarı kırma ihtimali beklentimiz bulunmamakta.

U.1. trend direnci 1850 $ da ve her hafta 7 $ yükseliyor 

U.2. trend desteği 1570 $ seviyesinde ve her hafta 4 $ yükseliyor

Ons altının İçinde bulunduğu trend: U.1. - U.2. arası yükselen trendler.

* DOLLAR ENDEKSİ VE DOLAR/TL KURU:

Dolar endeksi geçtiğimiz haftalarda düşen trendini yukarı kırmıştı ve referans çizgisine kadar yükseldi vede 81  $ YTD seviyesine geldi. Bu sebeplerden dolar endeksinin yükselişe ara verip yatay seyir izleme olasılığı var. Ocak ayından sonra endeksin çıkışını devam ettirmesi beklenebilir.

Dolar TL grafiğine baktığımız zaman ise Kasım ayında gelen alışların 5 nolu yükselen dalganın devam ettiği görülüyor.

Orta bollingerden gelen destek ile Dolar TL tekrar yükselişine başlamış ve satış yediği bant olan 1,84 TL - 1,91 TL hedefine doğru tekrar yükselmiş.

AB krizinin etkileri ile İmkb'nin 48000 desteğine doğru geri çekilmesi ihtimali Dolar TL 'yi desteklemekte. 1,80 TL - 2,00 TL aralığı önümüzdeki 7 haftalık bir süreçte makul seviyeler.

Bu durumda yukarıdaki bilgilere göre Gram altının bundan sonraki tahmini hareketi ne olabilir?

Aşağıdaki grafik Altın TL fiyatının son haftalık kapanışı destek ve drençlerini göstermekte.. (21 Aralık 2011 Çarşamba)

Yukarıdaki grafikte görüldüğü üzere 4 nolu yükselen dalga 09 Aralık 2011 tarihinde 103 TL seviyesinde sonlanmış.

Bir önceki yorumdan alıntı;

<<< Gram altının içinde bulunduğu dalga 4 nolu yükselen dalga ve satış yediği zirve hedefi 108 TL olduğu düşünülebilir.

Ancak Yukarıda ons beklentimizin bu yıl için pozitif olmamasından dolayı zirve görülmeksizin bir satış gelebilir. Bu durumda gram altında ilk defa düşen kısa veya orta vadeli düşen (düzeltme) trendlerini çizeceğiz. >>>

Evet beklentimizde olduğu gibi artık grafiğimize düşen Orta vadeli trend çizgimizide ekledik. (O.D.1.)

O.D.1. düşen trendi grafiğimize göre maximum 8 hafta sürebilir. Yani Şubatın birinci veya ikinci haftası sonlanmakta.

Yanlız sıkışan her iki trendinde Orta vadeli olmaları yönün nereye kırılacağını tahminetmemizi güçleştirmekte.

Mesela Ons altın grafiğinde de bir sıkışma var ama aşağıdan gelen yükselen trend uzun vadeli, yukarıdan gelen düşen ise orta vadeli bu trend kırılımları ile ilgili önemli bir kaynak. Bu sebepten Ons'da O.D.1.'in yukarı kırılmasını beklemek daha mantıklı.

Bu durumda bakacağımız önemli işaretlerden biride yatay trend destek ve dirençleri..

Gram altında  95 TL 'de bulunan YTD ön plana çıkıyor. Bu desteğin aşağı kırılması sıkışmanında aşağı yönlü kırılma olacağını bize anlatır. Buna dikkatedilmeli.

İçinde bulunduğumuz 6 nolu yükselen dalganın en azından O.D.1. 'e kadar yükselmesini bekliyebiliriz. Yani bu hafta 102 TL'de olan bu seviye Ocak ortasında 100 TL'ye inmekte Şubat ortasında ise 98 TL'ye kadar inmekte.

Şubat ayına kadar 6 nolu bu yükselen dalganın O.D.1. 'i yukarı kıramaması güçsüzlük işareti olarak algılanabilir ve buradan satışla karşılaşarak 7 nolu düşen dalgayı oluşturması beklenebilir.

O.D.1. 'i yukarı kırması durumunda da yine 108 TL'ye yaklaşamayan bir dalga bekliyebiliriz. Buradan gelecek olan satış O.D.2. oluşumunu sağlar ve  7 nolu düşen dalga başlar.

2012 yılı için Altın TL ;

Kısaca özetlemek gerekirse 2012 yılının Altın TL için güzel bir yıl olacağını söyliyemiyoruz..

2011 yılında oluşan orta vadeli düşen trendin O.D.!.-O.D.2.-O.D.3. şeklinde oluşmasını bekliyoruz. Bu orta vadeli düşen trendlerin en sonunda U.1. trend desteğinden güç alarak düşüşleri sonlandırmasını bekliyebiliriz.

U.1. bu hafta için 81 TL'de ve her hafta 35 kuruş yükseliyor. Bu hafif bir yükseliş örneklemek gerekirse  95  TL yatay trend desteğinden devamlı bahsediyoruz. Bu desteğe U.1. trendinin yetişmesi ancak 2012 yılının Aralık ayına denk geliyor. Buda aradaki farkın fazla açıldığını ve Temmuz 2011 den sonra bu açılış sırasında Orta vadeli yükselen trend oluştuğunu göstermekte.

Yine Orta vadeli düşen trendlerimizinde yeni oluştuğunu göz önüne alacak olursak 2012 yılının dalgalı geçeceği anlaşılmakta.

Bu dalgalı trendlerde de yatırımcılar para kazanmakta ancak al ve bekle şeklinde yatırım yapan (yastık altı) küçük yatırımcılar için sıkıntılı bir sene olacakmış gibi gözükmekte.

Bu durumda altın yatırımından gelir elde etmeyi bekleyen KY'lerin dalgaları ve trendlerini takipetmeleri gerekmekte. Bu tarz işlem yaparken altını yastık altından çıkarıp bankaya koyup ekran başından daha hızlı satış veya alış yapmak çok daha pratik olacaktır.

2012 yılında altını pekçok defa aynı seviyelerden alıp kazancına yine yakın seviyelerden satma imkanının doğacağı kanaatindeyiz.

Örneklemek gerekirse yine grafiğimize göre içinde bulunduğumuz seviyeler yüksek değerler 100 TL civarındayız.

Eğer beklentimiz gerçekleşirse Orta vadeli trendler U.1. desteğine kadar inecekse... (Bu hafta 81 TL herhafta 35 kuruş yükseldiği unutulmamalı)

Grafiğimize göre engeç Şubat ayında 6 nolu yükselen dalgamızın sonlandığı zaman burası 2012 yılının ilk 6 ayının zirvesi olma ihtimali var. Buradan O.D.2. için zirve oluşur ve..

Bu zirvenin ardından 7 nolu düşen dalga O.1. trendini aşağı kırıp 95 TL 'de bulunan YTD'yi aşağı kırar böylece gepleri görme imkanı oluşur.

Önemli Gepler;

1) 93-94 TL aralığı.

2) 90-91 TL aralığı.

Orta vadeli düşen trendlerin en erken Nisan 2012 engeç Ekim 2012 yılında sonlanmasını bekliyebiliriz.

95 TL'nin altında gep'lerin bulunmasıda orta vadeli düşüş trendlerimiz sırasında fiyatların bu güne göre (97 TL) %10 aşağıların görülebileceğine dair bir işaret olarak algılanabilir.

Özellikle Temmuz sonrası Orta vadeli düşen trendlerin sonlarına yaklaşmamızdan dolayı görülecek yükselişlerle tekrar 95 TL -100 TL seviyelerine dalgamız yükselebilir.

Bu uzun zaman içerisinde dalga hareketlerinden kazanç elde etme imkanı doğabilir ancak bu seviyelerden altın alıp yastık altına koyan kişilerin 2012 yılında beklediklerini bulmalarının güç olabileceğini paylaşmak isteriz..

Ayrıca Altın için bir diğer kötü beklentimiz AB ve ABD 'nin niceliksel gevşemeye gitmemeleri yani para basmamaları..

Özellikle AB Merkez bankasının enflasyon kaygıları ile para basımı ortak tahvil gibi konularda sert duruşu vede ABD'de işlerin o kadarda kötü gitmemesinden dolayı para basma ihtiyacı duyulmaması altının önündeki önemli engeller olduğu kanaatindeyiz.

Para politikalarının  gevşetilmemesi altına sıcak paranın gelişini engellerken enflasyonuda baskılayarak emtiaların yükselmesinede engel olmakta.

Ancak niceliksel gevşeme kararının 2012 yılında süpriz bir kararla gerçekleşmesi durumunda buna göre yeni senaryolarımızı üretebiliriz. Şuan için böyle bir ihtimal olmadığından senaryolarımıza bunu yansıtmadık.

Yukarıdaki bilgiler ışığında iki senaryo uygulayalım;

1) Gram altın  6 nolu yükselen dalgasına devameder ve grafiğimize göre engeç Şubat ayında O.D.1.'i yukarı kırar ve 100 TL 105 TL aralığından satışla karşılaşarak 7 nolu düşen dalgaya başlar. Bu dalganın hedefi O.1. yükselen trend desteğini aşağıya kırmak.

2) Gram altın  6 nolu yükselen dalgasına devameder ve grafiğimize göre engeç Şubat ayında O.D.1. ile temas eder ama yukarı kıramaz ve güçsüzlük göstererek satışla karşılaşır bu 7 nolu düşen dalgadır. Bu dalganın hedefi O.1. yükselen trend desteğini ve 95 TL YTD desteğini aşağıya kırıp gepleri görmek.

Gram altın için önemli veriler:Ons altın, Dolar TL kuru, Dolar endeksi, Euro/dolar, Fed'in açıklamaları, Siyasi gelişmeler,  ABD 10 yıllık tahviller, DJI index ..


Altın yorumları diğer yorumlar gibi bilgilendirme amaçlıdır, al sat önerileri vermemekteyiz.

Altın TL olarak incelenmiştir.

Sitemizde yapılan tüm yorumlarda faydanılan üç ana unsur var;

* Piyasa gerçekleşmeleri. (ham veri)

* Piyasa oyuncularının açıklamaları, beklentileri, vermek istedikleri yön ve bunun için neler yaptıkları.

* Teknik analiz marifeti ile bu olasılıkların neler olabileceğine dair denemelerin, çalışmaların sizlere aktarılması.

Saygılarımızla.
piyasayorum